Die Einführung des ESG-Assessments auf Objektebene markiert eine entscheidende Wende in der europäischen Finanz- und Immobilienbranche. Mit dem Aktionsplan für nachhaltige Finanzen der Europäischen Kommission hat das Thema ESG, das für Umwelt (Environment), Soziales (Social) und Unternehmensführung (Governance) steht, eine zentrale Bedeutung erlangt. In diesem Kontext ist der Immobiliensektor von besonderem Interesse, da Gebäude in Europa für einen erheblichen Anteil des Energieverbrauchs, der CO2-Emissionen und des Ressourcenverbrauchs, insbesondere von Land, verantwortlich sind.
Der Druck auf die Immobilienakteure, ihre Nachhaltigkeitsleistungen zu verbessern, kommt sowohl von regulatorischer Seite durch Verordnungen wie die EU-Taxonomie, SFDR, EBA-Leitlinien und Richtlinien wie NFRD/CSRD, als auch von der Marktseite. Diese Entwicklungen unterstreichen die Notwendigkeit, Nachhaltigkeitsleistungen von Gebäuden genau zu bewerten und deren finanzielle Auswirkungen zu verstehen. Es herrscht die Überzeugung, dass die Nachhaltigkeit und die finanzielle "Performance" einer wirtschaftlichen Aktivität oder eines Vermögenswerts in Wechselbeziehung stehen und dass Nachhaltigkeit mittel- bis langfristig durch Risikominderung und Wachstumschancen finanzielle Renditen steigern kann.
Jedoch gestaltet sich die technische Umsetzung des ESG-Konzepts, insbesondere der finanzielle Aspekt, als schwierig. Bestehende ESG-Bewertungen weisen vielfältige Mängel auf, wie zum Beispiel die Bewertung von Immobilienunternehmen basierend auf Selbstauskünften (ohne detaillierte Informationen auf Objektebene) oder die stark expertenbasierten Gewichtungen von ESG-Indikatoren, die nur begrenzte Schlüsse auf finanzielle Implikationen zulassen. Diese Herausforderungen werden durch Daten- und Methodikdivergenzen noch verstärkt, was zu einer mangelnden Vergleichbarkeit führt.
Angesichts dieser Herausforderungen arbeitet DataScience Service GmbH daran, eine innovative Lösung zu entwickeln: ein ESG-Tool, das ein bundesweites Monitoring der ESG-Leistung von Immobilienobjekten und Grundstücken in Österreich ermöglicht und dabei den regulatorischen Anforderungen entspricht. Dieses Tool wird in der Lage sein, sowohl neue als auch bestehende Gebäude zu bewerten und berücksichtigt unterschiedliche Gebäudetypen. Eine Schlüsselkomponente der Forschungsarbeit von DataScience Service GmbH ist die Übersetzung von ESG-Leistungsdaten in finanzielle Risiken, wobei angestrebt wird, ESG-Daten in das automatisierte Bewertungsmodell (AVM) zu integrieren, um den finanziellen Einfluss auf den Immobilienwert zu ermitteln.
Das ESG-Tool basiert auf einem neu entwickelten konzeptionellen Rahmenwerk, das ESG-Indikatoren strukturiert und in eine mehrstufige Hierarchie von Markt, Standort und Objekt untergliedert. Die verwendeten Methoden und Datenquellen umfassen hochauflösende Bilder aus Luft- und Satellitenbeobachtung, Geodaten, Grundrisse und Dokumente wie Energieausweise und Gebäudezertifikate. Diese Daten werden mit modernsten Methoden der Bilderkennung, räumlich-zeitlichen Analyse (GIS) und Textmining analysiert. Ein besonderer Vorteil der hochauflösenden Erdbeobachtungs- und Geodaten ist neben der räumlichen Auflösung und globalen Abdeckung die Möglichkeit einer kontinuierlichen Überwachung, was die frühzeitige Erkennung kleinster Veränderungen und deren sofortige Kommunikation an betroffene Stakeholder ermöglicht.
Die Entwicklung und Implementierung solcher fortschrittlichen Tools ist ein wesentlicher Schritt hin zu einem nachhaltigeren und finanziell stabileren Immobilienmarkt. Die Arbeit zeigt die Bedeutung von datengestützten Lösungen im Bereich des ESG-Assessments auf und setzt neue Standards für die Bewertung und das Management von Immobilienrisiken. Dieser Blogbeitrag basiert auf dem Konferenzbeitrag "Nationwide ESG-Assessment of existing and new buildings at property level." Kontaktieren Sie uns unter info@ds-s.at, um mehr über unsere wissenschaftlichen Initiativen zu erfahren. Bei DataScience Service GmbH nutzen wir diese neuen Technologien, um unseren Kunden genaue, datengesteuerte Bewertungen zu bieten und sie bei der Navigation durch den sich ständig verändernden Immobilienmarkt zu unterstützen.
Servais, Marius, and Brunauer, Wolfang. "Nationwide ESG-Assessment of existing and new buildings at property level." In 29th Annual European Real Estate Society Conference. ERES: Conference. London, United Kingdom, 2023.
Keywords: sustainability, financial impact, ESG rating and Esg
Section: Sustainable Real Estate